Un grupo de bonistas liderados por Golden Tree Asset Management, el fondo de inversión que apostó en forma desmesurada por el gobierno de Mauricio Macri, le inició juicio a la provincia de Buenos Aires en una corte de Nueva York reclamándole el pago de US$ 30 millones en intereses y capital impagos.
El reclamo legal, al que elDiarioAr tuvo acceso, ocurre luego de que la provincia diera a conocer el domingo pasado que una serie de conversaciones de buena fe con el fondo Golden Tree, dueño de una mayoría determinante de los US$ 7.100 millones que la provincia trata de restructurar desde hace más de un año, naufragó luego de que las partes no llegaran a ningún acuerdo en sus reuniones secretas y confidenciales.
Según los detalles de las conversaciones publicadas por la Provincia luego del fracaso de las negociaciones que ocurrieron durante los primeros meses del 2021, la Provincia presentó términos indicativos de una posible enmienda a la propuesta rechazada por los bonistas el año pasado. En la potencial nueva oferta, el gobierno de Axel Kicillof eliminó la quita de capital, aumentó los intereses de los cupones hasta un máximo de 4.5% y disminuyó la vida promedio del repago de la deuda de un plazo inicial de más de 13 años a 11 años. La provincia también ofreció reconocer los intereses contractuales devengados por los bonos elegibles durante todo el proceso, en los términos y condiciones de los nuevos bonos, a aquellos inversores que aceptaran participar en la nueva oferta. Con la nueva propuesta, “la Provincia indicó que dedicaría pagos por casi US$ 1.800 millones por encima de la oferta original al repago de los bonos bajo legislación extranjera en el período 2021-2030.”
Pero pese a la mejora, Golden Tree rechazó la propuesta e insistió en pedir tasas de interés para los cupones nuevos de hasta 7,5%, un valor equivalente al cupón promedio de la deuda que se está reestructurando. Golden Tree, o el árbol dorado según su traducción del inglés, es un fondo especializado en situaciones de distress, es decir, en comprar deuda de emisores agobiados por sus deudas al punto de estar en stress financiero para luego obtener ganancias superiores al 10% en las restructuraciones de esas deudas. Según detalla en su propia página web, de los US$ 41.000 millones en activos bajo administración que tiene Golden Tree, US$ 30.000 millones están focalizados en esta estrategia de compra de activos devaluados, por lo que se los conoce como un fondo buitre, es decir, ataca sólo a emisores débiles y moribundos en una estrategia deliberada en su búsqueda de maximizar sus beneficios.
Golden Tree no llegó a la Argentina de casualidad. De acuerdo a los registros de audiencia públicos de la presidencia de la Nación, es uno de los fondos que más reuniones tuvo con funcionarios de la administración de Mauricio Macri. El gerente de Mercados Emergentes de Golden Tree, Matías Silvani, se reunió en al menos diez oportunidades con funcionarios del macrismo, desde el ex Jefe de Gabinete Marcos Peña hasta el ex Ministro de Economía Nicolas Dujovne, sin olvidar al secretario de Finanzas Santiago Bausili y quien fuera luego presidente del Banco Central Guido Sandleris.
“Lamentamos que el liderazgo de la provincial haya decidido tomar el camino de la confrontación y el default,” aseguró el grupo de bonistas liderado por Golden Tree en un comunicado firmado por sus abogados White & Case.
De acuerdo a la presentación legal, los quejosos son dueños de US$ 204,8 millones en bonos de la provincia que representa el 37% del producto bruto de la Argentina. En su queja presentada a la justicia el pago de intereses no realizado es de US$ 9,9 millones y el capital adeudado asciende a US$ 20,4 millones. Se sobrentiende que los acreedores poseen una cuantía mayor de esos bonos pero sólo utilizan un número menor para pagar menos tasa de Justicia en el juzgado del mismo distrito judicial donde la Argentina fue asediada por el fallecido juez Thomas Griesa. En ese recordado juicio, Griesa le dio a otro fondo buitre, NML del multimillonario Paul Singer, el derecho a cobrar el 100% de sus acreencias en el año 2014, fallo que la administración Macri pagó en su totalidad en 2016.
Claudio Berlier, el vocero del ministerio de Hacienda de la provincia de Buenos Aires, no tuvo comentarios inmediatos para ofrecer cuando fue consultado por teléfono por elDiarioAr. Golden Tree no respondió a llamados solicitando comentarios.
La provincia gobernada por Kicillof ha extendido más de una decena de veces su primera oferta de restructuración realizada en abril pasado que fue endulzada sin éxito meses después. Los bancos Citi y BofA son los asesores financieros de la provincia.